↑ вверх

Помощь дистанционщикам!
ДО СибГУТИ (www.do.sibsutis.ru),
ДО СибАГС (www.sapanet.ru),
ДО НГУЭиУ (sdo.nsuem.ru),
ДО СибУПК (sdo.sibupk.su) и др ВУЗы

Этот сайт продаётся. По всем вопросам обращаться по +7 913 923-45-34 (Денис)
Корзина пуста!
Обратная связь




Вариант 09 (МУ-2014г)

50000
      
Просмотров: 1126
Тип работы: Контрольная
Название предмета: Экономические риски и методы их оценки
Тема/вариант: Вариант 09 (МУ-2014г)
Объем работы: 17
ВУЗ: НГУЭиУ
Дата выполнения: 2014-10-17
Размер файла, тип файла: 332.5 Kb, DOC
Прикрепленные файлы: МЕТОДИЧЕСКОЕ РУКОВОДСТВО ПО ОРГАНИЗАЦИИ САМОСТОЯТЕЛЬНОЙ РАБОТЫ СТУДЕНТОВ ЗАОЧНОЙ ФОРМЫ ОБУЧЕНИЯ ЧАСТЬ 2 (390 Kb)
Автор: Немцева Ю
Год издания: 2011

Содержание

Анализ риска в предпринимательстве и бизнесе    3
Задача 1    8
Задача 2    10
Задача 3    11
Задача 4    14
Задача 5    16
Список литературы    18

Задача 1
Для Вашей компании существуют 4 возможных направлений инвестирования капитала:
1)    облигации гос. займа, по которым гарантировано 7% дохода. Эти облигации выпускаются на 1 год, т.е. через год все они выкупятся государством;
2)    облигации компании «Сибнефтьгаз» с фиксированным доходом, который будет известен в конце года;
3)    инвестиционный проект А, предлагающий нулевые поступления в течение года и выплаты в конце года, которые будут зависеть от состояния экономики;
4)    проект В, аналогичный проекту А, но с другим распределением выплат.
Требуется оценить ожидаемый доход и риск для всех четырех вариантов и выбрать один из них. Для оценки риска использовать как абсолютный (СКО), так и относительный показатель (коэффициент вариации).

Доходность

Вариант

Состояние экономики и вероятность

спада (0,1)

застоя (0,3)

небольшого роста (0,4)

подъема(0,15)

бума (0,05)

Облигации гос. займа

все варианты

7

7

7

7

7

Облигации компании "Сибнефтьгаз"

9

9,5

12,0

10,0

7,5

8,0

Проект А

9

-1,0

-0,5

11,0

14,0

19,0

Проект В

9

-3,5

1,5

10,5

16,5

29,0



Задача 2
Выпускник НГУЭУ рассматривает два варианта трудоустройства:
а)    создать малое  предприятие и получить доход 3 тыс. у.е. в месяц с вероятностью 60% или 2 тыс. у.е. в месяц с вероятностью 40%;
б)    устроиться на работу с фиксированным доходом 2 тыс. у.е. в месяц.
Полезность в зависимости от дохода представлена в таблице:

Доход (тыс. у.е.)

1,25

1,3

2,0

2,05

2,1

2,75

3

Полезность (у.е.)

1

3

5

9

14

21

32


Необходимо определить:
1.    Какую работу выберет выпускник, максимизирующий полезность?
2.    Чему равна премия за риск?

Задача 3
Добавочные вложения в расширение производства в размере 50 тыс. у.е. могут увеличить прибыль от реализации продукции со 100 до 200 тыс. у.е. при условии, что спрос на нее возрастет.
Эти вложения окажутся напрасными, если спрос не увеличится. Вероятность увеличения спроса, по мнению экспертов предприятия, равна 0,7.
Можно заказать прогноз спроса специализированной фирме, занимающейся изучением рыночной конъюнктуры за 30 тыс. у.е. Как положительный, так и отрицательный прогноз фирмы сбываются с вероятностью 0,9.
Необходимо принять решение о целесообразности дополнительных вложений и целесообразности заказа прогноза с целью снижения риска из-за неопределенности спроса на продукцию (построить «дерево решений» формулы Байеса).

Задача 4
В первых графах таблицы приведены статистические данные о финансовых инструментах А, Б и В. Проанализировать риск этих инструментов (оценить стандартное отклонение и коэффициент вариации), а также возможных портфелей, если предприниматель может выбирать одну из двух  стратегий:

Год

Вариант

Виды активов

Портфели

А

Б

В

50%А+50%Б

50%Б+50%В

50%А+50%В

1-й

9

15

19

17

 

 

 

2-й

16

18

19

 

 

 

3-й

15

11

30

 

 

 


Выбрать один из финансовых инструментов;
Составить портфель, в котором 50% будет составлять один из активов и 50% -другой.
Количественные характеристики (годовые %) возможных инвестиций:
Исходные характеристики по портфельным инвестициям находятся по формуле средней арифметической, взвешенной по данным об инструментах А, Б, В.
Результаты представьте в виде таблицы.

Задача 5
В портфеле предприятия «Сибин» находятся два вида акций с разными среднегодовыми нормами доходности – акции А и акции Б с соответствующими характеристиками абсолютного размера риска в виде дисперсий D(A) и D(Б). Линейный коэффициент корреляции текущих норм доходности акций А и Б равен -1 (R=-1).

Вариант

Среднегодовая норма доходности

Абсолютный размер риска

акции А

акции Б

9

13,5

17,5

23,5

4,85

188,5

13,73


Найти пропорцию распределения денежных средств, инвестируемых в акции соответствующие минимуму риска (нулевой дисперсии).
Решение представить в виде пошагового метода проб в виде таблицы

Список литературы
1.    Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента. – М.: Финансы и статистика, 2006. 
2.    Гранатуров В.М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения: Учебное пособие. - М: Изд-во «Дело и Сервис», 2002.
3.    Джитендрайтон Т., Кравченко Н.А., Черемисина Т.П., Юсупова А.Т., Балдина Н.П. Финансовый менеджмент.- Новосибирск, 2007.
4.    Кинев Ю.Ю. Оценка рисков финансово-хозяйственной деятельности предприятий на этапе принятия управленческого решения. // Менеджмент в России и за рубежом, №5, 2007.
5.    Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2001.
6.    Кошечкин С.А. Модели оценки инвестиционных рисков // Менеджмент в России и за рубежом, 2006. - №5
7.    Шапкин А.С., Шапкин В.А. Экономические и финансовые риски. Оценка, управление, портфель инвестиций. – М.: ИТД Дашков и К, 2008

ЗАКАЗАТЬ РАБОТУ
Отправь нам своё задание, и мы поищем твою работу в нашей базе готовых работ. А если не найдем, то порекомендуем партнеров, которые качественно смогут выполнить твой заказ.
(doc, docx, rtf, zip, rar, bmp, jpeg) не более 5 Мб